주요사항보고서(회사합병결정)

유진스팩10호, 에프엠더블유와 합병 합병비율 1:0.2174, 자본금 안정화 및 사업 확장 기대

주요사항보고서 / 거래소 신고의무 사항 | 금융위원회 / 한국거래소 귀중 | 2026년 06월 30일 | 회 사 명 : | 유진기업인수목적10호 주식회사 | 대 표 이 사 : | 김 동 진 | 본 점 소 재 지 : | 서울특별시 영등포구 국제금융로 24(여의도동) | (전 화) 02-368-6369 | (홈페이지)http:// 해당사항 없음 | 작 성 책 임 자 : | (직 책) 기타비상무이사 | (성 명) 유 장 훈 | (전 화) 02-368-6369 | 회사합병 결정 1. 합병방법 | 주권비상장법인 (주)에프엠더블유 (대표자명: 박성남)가 코스닥시장 상장법인 유진기업인수목적10호(주) (대표자명: 김동진)를 흡수합병함. | - 합병형태 | 해당사항없음 | 2. 합병목적 | (1) 합병시 유입 자금을 통한 재무적 안정성 제고 (2) 코스닥 시장 상장을 통한 자금 조달능력 강화 (3) 기업 신용도 및 이미지 제고를 통한 신규수주 확대 및 매출 증대 (4) 사업의 확장 및 경쟁력 제고 (5) 언론 노출 증가에 따른 회사 홍보 및 우수 인력 확보 (6) 임직원 사기진작 및 우수인재 확보 (7) 기업가치의 공정한 평가 및 홍보효과와 공신력 제고 | 3. 합병의 중요영향 및 효과 | (1) 회사의 경영에 미치는 영향 신청서 제출일 현재 ㈜에프엠더블유의 최대주주는 박성남, 정진식, 윤태호로 지분율은 각 19.43%이며, 특수관계인을 포함한 최대주주등의 지분율은 58.28%입니다. 합병 완료 시, 소멸법인인 유진기업인수목적10호㈜의 주주에게는 ㈜에프엠더블유의 합병신주가 배정됩니다. 합병 후, 존속법인인 ㈜에프엠더블유의 최대주주 및 특수관계인의 예상 지분율은 53.34%로 안정적인 경영권을 확보할 수 있을 것으로 예상됩니다. (2) 회사의 재무에 미치는 영향 이번 합병을 통하여 ㈜에프엠더블유는 존속법인으로서 기존 사업을 지속적으로 영위할 것이며 유진기업인수목적10호㈜의 설립 자본금 및 코스닥시장 상장을 통해 모집한 공모자금은 합병기업인 ㈜에프엠더블유의 신규 사업 확장을 위한 운영자금으로 사용될 예정입니다. (3) 회사의 영업에 미치는 효과 ㈜에프엠더블유는 D2C 기반 건강기능식품 전문 기업으로, '담백하루', '아워뉴트리', '뉴트리션 스탠다드' 등 자체 브랜드를 운영하며 약사 인플루언서 공동구매를 통한 수요 확정형 기획· 생산 모델을 핵심 경쟁력으로 보유하고 있습니다. ㈜에프엠더블유는 자체 제조시설 없이 GMP 인증 OEM 제조사와 협력하는 자산 경량화 구조를 채택하고 있으며, 독일 KD Pharma社의 최상급 오메가3 원료를 직접 매입(무상사급)하여 제품 품질과 원가를 동시에 통제하고 있습니다. 현재 ㈜에프엠더블유는 국내 시장을 기반으로 일본· 중국· 대만 등 해외시장으로 사업영역을 확대하고 있습니다. 합병 완료 시, 코스닥시장에 상장되어 있는 유진기업인수목적10호㈜는 소멸하며, 합병법인인 ㈜에프엠더블유는 코스닥 시장에 상장하는 효과를 얻게됩니다. 이에 따라, ㈜에프엠더블유는 상장사로서 대내외 인지도가 향상되고, 신뢰도 제고를 통해 사업 확장 및 신규 고객사 확보에 긍정적인 효과를 기대할 수 있습니다. 또한, 매출 확대 및 신규 사업 추진에 더욱 박차를 가할 수 있을 것으로 판단됩니다. ㈜에프엠더블유는 합병으로 유입되는 자금을 통해 자기자본을 확충하고 재무구조를 안정화할 수 있으며, 개별인정형 원료 확보 및 인체적용시험 등 R&D 투자 확대, 해외 채널 운영 인력 및 기능성 원료 전문 인력 등 우수인력 확보를 통해 기업가치 제고 및 시장 지배력 강화를 도모할 수 있을 것입니다. | 4. 합병비율 | (주)에프엠더블유 : 유진기업인수목적10호(주) = 1 : 0.2174386 | - 기업인수목적회사 소멸합병의 경우 | 기업인수목적회사 마지막 거래일 종가 대비 합병신주의 상장 당일 기준가격의 배수 | 4.598999 | 5. 합병비율 산출근거 | 1. 합병법인의 합병가액 산정 자본시장과금융투자업에관한법률시행령 제176조의5에 의하면, 비상장법인인 합병법인의 합병가액은 본질가치(자산가치와 수익가치를 각각 1과 1.5의 비율로 가중산술평균한 가액)로 평가하도록 규정하고 있습니다. 상대가치는 비교목적으로 분석하였으나, 3개 이상의 유사회사가 존재하지 않아 가치를 산정하지 아니하였습니다. A. 본질가치[(aX1)+(bX1.5)]÷2.5 : 9,198원 a. 자산가치 : 1,351원 b. 수익가치 : 14,429원 B. 상대가치 : 해당사항 없음 C. 합병가액/1주 : 9,198 원 (1) 합병법인의 자산가치 선정 합병법인의 1주당 자산가치는 증권의발행및공시등에관한규정시행세칙 제5조에 따라 주요사항보고서를 제출하는 날이 속하는 사업연도의 직전 사업연도말 현재 한국채택국제회계기준에 의해 감사 받은 재무상태표상의 자본총계에서 일부 조정항목을 가감하여 산정된 순자산가액을 분석기준일 현재의 발행주식총수로 나누어 산정하였습니다. 합병법인의 1주당 자산가치 산정내역은 다음과 같습니다. A. 최근 사업연도말 자본총계 : 11,123,584,594원 B. 조정항목 : 2,328,156,923원 C. 조정된 순자산가액(A + B) : 13,451,741,517원 D. 발행주식 총수 : 9,955,260주 E. 1주당 자산가치 (C ÷ D) : 1,351 원 (2) 합병법인의 수익가치 산정 합병법인의 주당 수익가치는 증권의 발행 및 공시 등에 관한 규정 시행세칙 제6조에 따라 미래의 수익가치 산정에 관하여 일반적으로 공정하고 타당한 것으로 인정되는 모형 중에서 현금흐름할인모형을 적용하여 산정하였습니다. A. 추정기간 동안의 현재가치: 35,900,387,408원 B. 영구현금흐름의 현재가치: 100,424,749,027원 C. 영업가치 (A+B): 136,325,136,435원 D. 비영업자산의 가치: 7,627,954,135원 E. 기업가치(C+D) : 143,953,090,571원 F. 이자부부채의 가치: 308,136,355원 G. 수익가치(E-F): 143,644,954,216원 H. 발행주식수: ...(이하 생략)